继早前里昂证券、招银国际、尚乘国际上调弘阳地产(1996.HK)目标价后,克而瑞证券及安信国际也先后发表公司研究报告,齐看好公司的双轮驱动模式,认为目标价分别为3.25港元及3.6港元。
克而瑞证券看好弘阳地产未来销售持续增长的潜力,认为公司多年来深耕长三角都市圈,从“小而美”的区域型房企逐渐蜕变为“住宅+商业”双轮驱动的全国性开发商。近年公司销售高速增长,土地储备优良,同时商业运营已积累出行业领先的规模和品牌效应,因此上调目标价至3.25港元,维持“强烈推荐”评级。
安信国际认为弘阳地产双轮驱动拿地多元化,维持高质增长。公司1-7月总销售额约人民币408亿元,同比上升19.1%,表现优于同业。截至2020年6月,公司土地储备总建面约1,837万平米,73%位处于长三角,其中55%位置于江苏,贯彻公司深耕长三角、做透大江苏的发展策略。弘阳地产上半年总购入307万平米之土储,在新取得的土储中,并购、商住联动与底价拿地占总面积的45%,令成本相对较轻,土地楼面均价约每平米人民币6,408元,进一步看出公司深耕长三角所带来的比较优势,因此维持买入评级,目标价每股3.6港元。